Beta后台收到了这样一则求助
Beta粉丝 ： 我2014年投了崔军的一个基金（上海宝银创赢最具巴菲特潜力对冲基金），去年到期却不能办理赎回，他解释说是收购新华百货失败，资金被冻结。
但是收购失败怎么能冻结到明年八月呢？你是否知道怎样查出是否属实？ 因为我是通过XX信托买的，他们好多客户都是这种情况，信托公司组织客户仲裁，但客户要自己出仲裁费。如果崔军公告属实的话，我觉得仲裁也不能在资金解冻前赎回吧...
收购失败？资金冻结？不能赎回？估计买了这只私募基金的投资者都会感觉自己智商欠费，怀疑人生...Beta投研小分队立刻进入名侦探柯南模式，为粉丝找出唯一的真相！
（彩蛋预告：投顾小分队在宝银的关联股东中发现了“理财周刊”，OMG）
“最具巴菲特潜力对冲基金”和巴菲特有什么关系？
恩，没有半毛钱关系。
（点击文末阅读原文，下载Beta理财师App，免费查询）
笔者在Beta APP，尽调查询中显示宝银赢创投资的主要股东是崔军和成健。“世华创赢”与“宝银投资”也是宝银的关联公司。这家彻头彻尾的内资企业和“巴菲特”老人家没有半毛钱关系。
八一八公司股主要股东，理财周刊无辜躺枪
崔军
2007年创立上海宝银投资咨询有限公司，于2010年“朝阳永续”同信证券中国私募基金风云榜大赛中获得最具潜力私募精英冠军，并结识成健。2012年共同创立上海宝银创赢投资管理有限公司。崔军的第一份工作是湖南衡阳市城管监察大队的监察。
成健
1998年曾从事期货交易员，之后在中信证券任客户经理，于2002年创立陕西创赢投资理财有限公司。2007年被评为“全国私募基金风云榜人物”，曾任上海电视台《走近证券菁英》栏目嘉宾。
公开信息没有查到这两家的关系或者关联人。但通过相关搜索，上海理财周刊间接入股上海宝银，大概率是宝银第二大股东（40.95%）成健的关系。
从股权结构上看，上海理财周刊是入股（2%）了世华创赢投资控股有限公司，后者持有上海宝银9%的股份。同时，世华创赢的第二大股东（10%）成健，也是上海宝银仅次于崔军的第二大股东（40.95%）。
备注：上海《理财周刊》传媒有限公司主要股东可以追溯到上海世纪出版（集团）有限公司（25%股份），世纪出版社是由上海国有资产管理委员会100%控股。我用这么浅的颜色，你都看得那么仔细，只是写到这里小编真的很怕被封号...
私募套路深，披着“巴菲特”外衣的“野蛮人”
总结宝银一贯的手法，基本套路就是：
a）二级市场上增持、举牌
b）大造声势，吸引市场、中小投资者关注
c）提出改造董事会、调整公司发展方向等议案
d）逼宫大股东对公司规划、管理作出改变，炒热股价
e）减持获利出局。
根据公开信息显示，上海宝银创赢投资管理有限公司（以下简称上海宝银）及其一致行动人上海兆赢股权投资基金管理有限公司（以下简称上海兆赢）于2015年8月至2017年4月期间，前后10余次向银川新华百货商业集团股份有限公司（600785）申请召开临时股东大会，提议包括由银川新华百货出资成立哈撒韦控股有限公司进行股权投资业务并任命崔军为该子公司董事、董事长及总经理；以资本公积金向全体股东每10股转增18股；改选/增选7位宝银高管为董事会成员等，无一例外被董事会及股东大会否决。
（Beta理财师，国内最强的权益类资产配置平台，更多理财师财经资讯请关注公众号：Beta财富管理，ID：betawm）
在此期间，针对上海宝银频繁、连续多次就相同议题提申请召开临时股东大会以及增加临时提案，上海证交所曾多次就此发出问询函。同时针对在此过程中，上海宝银在非指定公开渠道发表公开信这一违规信息披露行为，证监会及上海证交所先后对上海宝银开出了行政处罚决定。
针对以上，银川新华百货在2016年以上海宝银违法收购为由提起了诉讼，导致了宝银旗下大面积基金无法赎回。
上图为法院裁定，冻结了“上海宝银创赢最具巴菲特潜力对冲基金”系列产品所持有的银川新华百货股票。
宝银10年来获利套路一直没有太大变化，只是这次“玩脱”了。当宝银故技重施频繁向新华百货提议召开股东大会时，由于在非指定公开渠道发表，违反了中国证券监督管理委员会【第40号令】上市公司信息披露管理办法，进而出现了文章开头宝银旗下基金资金冻结、无法赎回的状况。
去年“野蛮人”举牌上市公司风波还历历在目。险资披着合法的外衣，在资本市场巧取豪夺，残忍地侵犯广大投资者的权益。在资本市场上，天使和魔鬼只有一念之差，金融家和资本大鳄只有半步之遥。
以宝银“成名作”为例，崔军于2008年对赛马实业发公开信。崔军声称代表中小股东向赛马实业提出4点要求：实施公积金10转赠10股；成立投资部并委任自己为总经理等。
由于是私募基金首次提出进入上市公司管理层，因此迅速吸引大量关注，被称为“私募基金争夺上市公司控制权第一案”。最终赛马实业未对崔军的要求作出任何反馈，但随着市场炒作，赛马实业从2008年11月到2009年3月期间上涨超过200%，使上海宝银在2008年金融海啸中一战成名。
2012年7月底，创赢投资向浦发、兴业、交行、深发展以及民生等5家银行发函，建议上述银行用自有资金在每股净资产以下回购股票并注销。2012年12月银行股暴涨，上证指数自2012年12月强劲反弹以来，创赢成1415家基金榜首，成为两个月反弹以来的最大赢家.两个月的涨幅均在50%以上。
2013年和2015年崔军以“代表中小股东的公开信”形式，叫板中百集团与长春欧亚董事会，提出诸如股票高转送、成立全资子公司打造“中国伯克希尔哈撒韦公司”并由崔军任董事长进行投资、进入董事会等要求。无一例外皆未成功。但皆成功吸引市场注意力，达到了拉升股价的目的。进而通过套现获得高额收益。
崔军通过于2015年通过惯用手法发公开信的方式向新华百货提出诸如高转送、成立全资子公司任命崔军为董事长进行投资等提议。
但此次由于彼时，上海宝银及其一致行动人上海兆赢已持有宁夏新华百货超出10%的股权，为其第二大股东，其在非指定渠道发布公开信的行为被证监会认定为违规披露信息，进而被上交所以及证监会相继处罚。
宝银公司官网显示，其对自身定位：上海宝银创银投资管理有限公司，中国的伯克希尔·哈撒韦公司，准备在A股上市的私募基金，最终目标是打造成中国的巴菲特公司。
巴老的价值投资与滚雪球理论被演绎成了“举牌-造势-逼宫大股东，超热股价-获利出局”的套路，这行公司愿景描述渗透着宝银的中国式的幽默。
优秀理财师和普通理财师的区别：尽职的投后管理
投后管理被誉为投资百步中的第99步，确保投资人资金落袋为安，是优秀理财师的必备素质。
本案中，投资者是可以避免资金被冻结的！
最具巴菲特潜力对冲2-8期基金（成立于2014年12月），通过投后跟踪管理可以发现，在上交所以及证监会分别于2015年8月和11月对上海宝银出具行政处罚后，在2016年8月银川新华百货起诉上海宝银并申请冻结相关股份之前，有充足的时间（半年以上）可以完成赎回、规避风险。
（点击文末阅读原文，下载Beta理财师App，免费查询）
（点击文末阅读原文，下载Beta理财师App，免费查询）
基金在2015年到期时，假如理财师通过Beta App查询该基金，就能发现当时的巴菲他潜力对冲基金被爆出了行政处罚和各类风险警示。尽职的投后管理需要把控的不仅包括了基金的经营风险，也涵盖了私募投资在经营环境和市场大趋势不断变化下，周遭各因素带来的不确定性。
理财师如何帮客户挑选私募产品
当选择二级市场基金的时候，我们是希望通过基金管理人的专业能力，帮助我们选择能稳健增值的股票，从而获取更丰厚的回报。
但这一支“巴菲特”基金却借用投资人的信任，来进行自己的“赌博”！崔军通过运用投资人的资金，大量买进新华百货的股份，让自己成为控股股东并实施对上市企业的控制。可以说是为了一己之利，罔顾投资人的利益！
同时也可以看到该基金的风控措施极差，虽然旗下单只产品对于某个股票的持股不超过合同规定，但却用旗下多支基金进行共同持股，使得投资人的利益绑定在某几个股票上，并且由于私募基金不需要公布持仓，投资人还完全不晓得自己已经被当作赌注，这样的私募产品也是太不靠谱。
（点击文末阅读原文，下载Beta理财师App，免费查询 ）
我们在选择二级私募基金的时候还是要坚持从分析私募基金主3大维度着手：基金、基金经理和基金公司。然后分别根据各个自维度进行分拆，落实到具体某个指标。比如基金经理的绝对收益、基金经理的业绩水平、基金业绩分析、基金公司、风险波动，需要海量大数据跨纬度分析。
买一个基金，是买基金经理未来大概率持续赚钱的能力，不是去堵一个资本运作！开篇Beta粉丝投资的上海宝银创赢最具巴菲特潜力对冲基金，大概率要等到2018年解冻之后才能赎回了。
靠谱的理财师
投前是名侦探柯南，投后是福尔摩斯
抽丝剥茧，探寻真相
投前尽调、投后管理都是一门手艺活儿
作者 | Beta投研小分队 kay 麦叔 知无涯
版权声明：
所有原创文章版权归【Beta财富管理】所有，未经授权，不得转载，经授权转载的，请注明来源。后台输入关键词“转载”，获取转载规则。
国内最大、粘性最强的理财师服务平台
Beta理财师致力创新研发国内领先的资产配置软件“Beta理财师资产配置平台”， 帮助理财师快速解读市场和金融产品，做好资产配置和售后服务，不断经营高净值客户金融资产，为客户财富保值增值保驾护航的同时，实现自身成长和职业价值。 Beta理财师资产配置平台能够协助理财师可视化展示各类金融产品（基金、私募、集合计划、保险、理财、投资人物等）、科学分析客户持仓资产和配置，并自动
标签： #信诺七号私募证券投资基金
评论列表